今年以来，中国证监会多次强调IPO“申报即担责”，对于涉嫌存在重大违法违规行为，发行人和中介机构即使撤回发行上市申请，也要一查到底。

近日，上交所官网挂出3张罚单，事涉恒达智控科创板IPO项目，发行人恒达智控、保荐机构中信建投证券、申报会计师立信会计师事务所（特殊普通合伙）一并被罚。

据了解，2023年9月25日，上交所受理恒达智控首次公开发行股票并在科创板上市申请，后恒达智控撤回申报文件，2024年5月11日上交所决定终止审核。

业内人士表示，严监管措施在提升市场整体质量和透明度的同时，也会提高投资者对市场的信任水平，市场的稳定性和健康度也会随之提升。保荐机构在筛选项目时要更加注重企业的财务状况、业务模式、市场前景和治理结构，确保只有真正优质的企业能够进入资本市场，有助于提升上市公司整体质量。

发行人研发费用归集不准确

据恒达智控此前披露的招股书（申报稿）中显示，公司主要从事煤炭智能化开采控制系统技术与产品的研发、生产及销售，以自主、可靠的智能化产品与服务推动煤炭行业转型升级。经过多年经营发展，公司已形成能够满足各类型井工煤矿智能化建设需求的产品体系，涵盖煤矿采掘、支护、运输、安全等领域。

从上交所本次开出的罚单来看，发行人存在研发费用归集不准确的问题：根据申报文件，发行人研发人员中有2名中层管理人员同时分管技术调试部、项目运维部，该2人工资薪酬全时计入研发费用。

具体来看，现场检查发现，发行人项目运维部主要承担非研发职能，系由自动化项目部及其他部门合并而来，合并前自动化项目部2020年、2021年分别有25人、18人被认定为全职研发人员，合并后项目运维部2022年、2023年有11人、15人被认定为全职研发人员。2023年发行人认定项目运维部的15名全职研发人员均为项目经理，主要工作内容为客户需求收集等项目售后维护，并负责请假、出差等部门业务的流程审批，当年该15名项目经理及2名分管中层管理人员的工资薪酬全额计入研发费用，涉及薪酬355.69万元，占研发费用比例为3.87%。发行人将上述人员工资薪酬全时计入研发费用的合理性不足，归集不准确。

上交所表示，发行人作为信息披露第一责任人，存在研发归集不准确的问题，未能保证发行上市申请文件和信息披露的真实、准确、完整。以上行为违反了《上海证券交易所股票发行上市审核规则》第十五条、第二十五条等有关规定。上交所上市审核中心决定对恒达智控采取监管警示措施。

恒达智控应当引以为戒，严格遵守法律法规和本所业务规则，诚实守信，依法充分披露投资者作出价值判断和投资决策所必须的信息，保证发行上市申请文件和信息披露的真实、准确、完整。

保荐机构职责履行不到位

中信建投两名保代遭警示

上交所在发行上市审核及现场检查工作中发现，中信建投证券作为恒达智控项目的保荐人，严砚、吕映霞作为恒达智控项目的保荐代表人，存在保荐职责履行不到位情形。

具体违规情况如下：一是研发费用核查不充分。保荐人未能结合实际情况提高注意义务，未对恒达智控非研发人员工资薪酬计入发行人研发费用的合理性及相关依据进行审慎核查，保荐工作底稿中相关核查记录不充分。

二是函证程序执行不到位。现场检查发现，保荐人对发行人个别客户函证程序中，存在发函地址与回函地址不一致的情形，且存在收函回函为同一人但联系方式为两个不同手机号码的情形，保荐工作底稿未注明函证回函地址与发函地址不一致的原因。

此外，现场检查发现保荐人对发行人通过控股股东招投标平台进行采购、与控股股东等共同申请发明专利等独立性相关事项核查不到位，对发行人增资事项的核查底稿存在遗漏。

上交所表示，保荐人未能对发行人研发费用予以充分核查，函证程序执行不到位，导致相关披露不准确，履行保荐职责不到位，保荐代表人对此负有主要责任。上交所决定对中信建投证券及严砚、吕映霞予以监管警示。

中信建投证券应当引以为戒，采取切实措施进行整改，对照相关问题进行内部追责，并自收到本决定书之日起20个交易日内向上交所提交经保荐业务负责人、质控负责人、内核负责人签字，并加盖公司公章的书面整改报告。在从事保荐业务过程中，公司应当严格遵守法律法规、保荐业务执业规范和本所业务规则等规定，遵循诚实守信、勤勉尽责的原则，认真履行保荐职责，切实提高保荐工作业务质量。

立信会计所专业职责履行不到位

两名会计师遭警示

上交所在发行上市审核及现场检查工作中发现，立信会计师事务所（特殊普通合伙）作为恒达智控项目的申报会计师，吴雪、于进作为恒达智控项目的签字会计师，存在专业职责履行不到位情形。

具体违规情况如下：第一，申报会计师未能结合上述情况提高注意义务，未对恒达智控非研发人员工资薪酬计入发行人研发费用的合理性及相关依据进行审慎核查，审计底稿未予以充分记录分析。此外，申报会计师2020年至2021年仅执行实质性测试程序延伸替代穿行测试、控制测试， 未单独执行穿行测试及控制测试。

第二，部分审计程序执行不到位。现场检查发现，一是函证程序执行不到位，存在部分回函不符，未执行差异调节程序或差异调节表记录有误，或存在发函地址与回函地址不一致的情形；二是在执行2022采购内控审计时，存在采购合同审批时间晚于采购合同签订时间，未在底稿记录偏差；三是对2022年存货科目执行出入库截止性测试时，未执行从财务账面到出入库明细、从出入库明细到财务账面的双向核查。

上交所表示，申报会计师未能对发行人研发费用予以充分核查，部分审计程序执行不到位，导致相关披露不准确，履行专业职责不到位，签字会计师对此负有主要责任。上交所决定对立信会计师事务所(特殊普通合伙)及吴雪、于进予以监管警示。

立信所及相关会计师应对相关违规事项进行整改，结合本决定书指出的违规事项，就相关项目的审计风险进行深入排查，举一反三，制定有针对性的防范措施，切实提高审计执业质量。会计师事务所及其从业人员应当引以为戒，严格遵守法律、法规、规章等规范性文件和本所业务规则，对出具专业意见所依据文件资料内容的真实性、准确性、完整性进行核查和验证，诚实守信、勤勉尽责，切实保证申报项目的信息披露质量。

责编：展 雪 校对：冯雯君图编：周 洋

审读：朱建华 监制：浦泓毅 签发：林艳兴